Что такое ESG-инвестирование и как к нему относится?
ESG инвестирование — это способ построить более этичный портфель, и это проще, чем вы думаете, чтобы начать.
Многие или все представленные здесь продукты принадлежат нашим партнерам, которые компенсируют нам убытки. Это может повлиять на то, о каких продуктах мы пишем, где и как продукт появляется на странице. Однако это никак не влияет на наши оценки. Наши мнения-это наши собственные.
Вы, вероятно, слышали о «голосовании своими долларами» или использовании своих денег для совершения покупок в компаниях, в которые вы верите. Но выбор местного книжного магазина вместо Amazon-это не единственный способ повлиять на ситуацию. Существуют стратегии, такие как ESG investing, чтобы заставить ваши инвестиционные доллары работать аналогичным образом.
Что такое ЭСУ инвестирование?
ESG investing относится к стилю устойчивого инвестирования, который учитывает как долгосрочную финансовую отдачу инвестиций, так и то, насколько хорошо они соответствуют экологическим, социальным и корпоративным критериям управления. Вот разбивка каждого столба ESG:
Экология: факторы окружающей среды включают в себя то, как компания снижает выбросы парниковых газов, являются ли продукты, которые она создает, устойчивыми, эффективно ли она использует природные ресурсы и как она занимается переработкой отходов.
Общественный: Социальная составляющая включает в себя факторы как внутри компании, так и за ее пределами. Участвует ли бизнес в развитии общин, например в предоставлении доступного жилья или справедливом кредитовании? Тщательно ли она учитывает разнообразие и равные возможности трудоустройства при найме на работу? Уделяет ли компания приоритетное внимание правам человека везде, где она ведет бизнес, включая другие страны?
Управление: Корпоративное управление относится к руководству и Совету директоров компании, в том числе к тому, является ли оплата труда руководителей разумной, является ли совет директоров компании разнообразным и реагирует ли он на акционеров.
Почему я должен заботиться об инвестировании ESG?
Помимо преимуществ согласования ваших инвестиционных долларов с вашим моральным компасом, есть доказательства того, что инвестиции ESG приносят такую же прибыль, как и традиционные инвестиции, и потенциально несут меньший риск.
ESG инвестирование и высокая доходность
В Белой книге 2019 года, подготовленной Институтом устойчивого инвестирования Morgan Stanley, сравнивались показатели устойчивых фондов с традиционными фондами и было установлено, что с 2004 по 2018 год общая доходность устойчивых взаимных и биржевых фондов была аналогична доходности традиционных фондов. Другие исследования показали,что инвестиции ESG могут превзойти обычные.
JUST Capital ранжирует компании на основе таких факторов, как то, платят ли они справедливую заработную плату или предпринимают шаги по защите окружающей среды. Он создал Just U. S. Large Cap Diversified Index (JULCD), который включает в себя топ-50% компаний в Russell 1000 (a large-cap stock index), основанный на этих рейтингах. С момента своего создания индекс возвратил 15,94% в годовом исчислении по сравнению с доходностью Russell 1000 в 14,76%.
ESG инвестирование и снижение риска
То же самое исследование Morgan Stanley показало, что устойчивые фонды неизменно демонстрируют более низкий риск снижения, чем традиционные фонды, независимо от класса активов. Исследование показало, что во время турбулентных рынков, таких как 2008, 2009, 2015 и 2018 годы, традиционные фонды имели значительно большее отклонение вниз, чем устойчивые фонды, а это означает, что традиционные фонды имели более высокий потенциал потерь.
ESG против SRI: 2 этических подхода к инвестированию
Еще одним распространенным термином для процесса создания этического инвестиционного портфеля является социально ответственное инвестирование или Шри. В то время как SRI и ESG стремятся создавать более ответственные портфели, есть два основных различия между ESG investing и SRI investing:
-
Исключение и включение. SRI исторически использовала исключительный подход, чтобы отфильтровать определенные инвестиции, такие как акции в отраслях, которые некоторые люди считают против своих ценностей, таких как табак или алкоголь (они также известны как акции греха). ESG investing может как исключать те же самые инвестиции, так и включать компании, которые, как считается, оказывают положительное влияние в экологической, социальной или управленческой областях.
-
Факторинг производительности. Критики утверждают, что поскольку SRI стремится исключить только те компании, которые не являются “морально хорошими”, это ограничивает способность инвестора построить сильный портфель. Инвесторы ESG считают, что компании с, например, разнообразной командой, ограниченным негативным воздействием на окружающую среду и разумной оплатой труда руководителей, скорее всего, будут работать дольше и обеспечат лучшую долгосрочную финансовую отдачу. По сути, компании, которые «морально хороши», хороши не только для вашей совести, но и для вашего портфеля.
Простые способы начать работу с ESG investing
Решить, какие компании вписываются в ваше видение ESG investing, — это большая работа. Инвестирование средств ЭСУ или через робот-советник сможет сделать это быстрее и легче начать этический инвестиционный портфель.
Средств ЭСУ
Если вы ищете быстрый способ стать инвестором ESG, то лучше всего обратиться к взаимным фондам ESG, а не исследовать отдельные акции. Фонды ESG держат компании, которые соответствуют ценностям ESG, и исключают компании, которые этого не делают. Некоторые фонды специально сосредоточены вокруг одного вопроса, такого как продвижение женщин в руководстве или содействие экологическому управлению. Вы можете исследовать фонды через Форум по устойчивому и ответственному инвестированию или с помощью инструментов скрининга взаимных фондов онлайн-брокера. С помощью онлайн-брокерского счета вы также можете приобрести определенные средства. (Вот наши выборы для лучших брокеров для взаимных фондов.)
Одна вещь, которую следует помнить при инвестировании в фонды ESG, заключается в том, что” устойчивый » фонд может выглядеть так же, как обычный фонд, или он может содержать компании, которые вы лично не считаете устойчивыми. Например, фонд Fidelity non-ESG Disciplined Equity Fund и его американский индексный фонд устойчивости (который включает в себя факторы ESG) классифицируются как смешанные фонды с большой капитализацией и имеют значительное совпадение в своих топ-10 холдингов. Оба включают Microsoft, Alphabet, Visa, Mastercard и Nvidia.
Видеть так много совпадений может показаться обескураживающим, но помните, что взвешивание социальной ответственности бизнеса может стать довольно грязным. Например, что происходит, когда у вас есть компания, управляемая женщинами, которая делает бомбы экологически сознательным способом? Фонды-это простой способ заставить ваш портфель удовлетворять то, что вас волнует, но если вы хотите получить полный контроль над компаниями, в которые вы инвестируете, вам нужно будет самостоятельно исследовать отдельные акции.
— Взволнован из-за ЭСГ? Узнать как инвестировать в паевые инвестиционные фонды
Робо-советники
Robo-advisors используют компьютерные алгоритмы для построения и управления инвестиционным портфелем для вас, а некоторые предлагают альтернативный портфель, ориентированный на ESG или социально ответственные инвестиции. Вот некоторые из наших лучших вариантов для robo-advisors, которые предлагают этичный вариант инвестирования.
